快時尚給台灣服裝電商應該思考的面向及參考:SHEIN、UNIQLO(Fast Retailing集團)、Zara(Inditex集團)、H&M集團等比較
傳統時尚品牌面臨以電商為基礎的超快時尚(Ulter-fast-fashion)的各種挑戰與衝擊,如ASOS、Boohoo、Missguided等線上超快時尚品牌正在進入年輕人的時尚市場,從設計到上架的時間越來越短,不斷快速上架新產品,以吸引更多消費市場。
從中國興起的快時尚電商網站SHEIN:據稱2020年營收近100億美元、2021年157億美元!連續8年超100%增長。SHEIN原本聚焦女裝,逐步擴展到男裝、童裝、美容、居家用品等。
關於SHEIN報導:
衝擊性 1 千億美元估值,Shein 將變身全球第三大獨角獸
https://finance.technews.tw/2022/04/07/shein-ipo/
2008年創立至今,Shein融資好幾輪,首筆融資是2013年獲得集富亞洲500萬美元A輪投資。2016年7月完成IDG、景林領投3億人民幣B輪投資,當時估值15億人民幣(約2.5億美元)。2018年開始融資頻率明顯加速,2018年7月獲得C輪由紅杉資本、順為資本等參與的數億美元融資,估值從上輪約2.5億美元一躍達25億美元。2019年12月獲得D輪由Tiger Global Management和紅杉資本的5億美元融資,估值達50億美元。2020年8月又獲得E輪數億美元融資,此時估值超過150億美元。幾乎保持一年一輪,投資者名單也出現更多知名國際投資機構。
若最新10億美元融資、1千億美元估值屬實,從2018年7月至今,Shein不到三年估值就翻了40倍。SHEIN的股東及投資機構都很強大,數輪融資由集富亞洲、IDG資本、景林投資、順位資本、紅杉資本、Tiger Global Managerment等知名投資機構。
來源:CBNData
據App Annie統計2021年5月Shein首次超越亞馬遜,成為美國Android和蘋果商店下載量最高的購物應用程式,之後Shein幾乎穩居美國購物類應用程式下載首位。2021全年增速Shein下載量比前一年增加68%,亞馬遜下降了2%,從下載量來看Shein以3,200萬次下載量緊追在亞馬遜4千萬次之後,成長驚人!
(Source:eMarketer)
而因為物流供應鏈運費高漲,以及疫情塞住運送等因素,快時尚如SHEIN也開始謀求其他出路:
2021年SHEIN推出多個孵化年輕設計師的項目,包括推出“SHEIN X Designers”設計師聯名計劃,根據SHEIN透露,2021年已經有將近1500名設計師和藝術家參與SHEIN X項目。
SHEIN也嘗試進入高端設計領域,2020年6月首次推出高端時尚系列:SHEIN Premium。2021年4月更名為MOTF,並成為獨立網站,進一步經營中高端時尚市場。
2021年SHEIN也開始虛實整合,用快閃店模式在邁阿密、巴黎開設,並參加巴黎時裝周,從單一女裝品類,發展到包含大碼女裝、童裝、男裝、美妝、家居、寵物多個品類,旗下擁有ROMWE、MOTF、CUCCOO、EMERYROSE、SHEGLAM等獨立網站和子品牌Petsin、DAZY,每天上架超過數千個新品,並開始經營不同定位的電商獨立網站。
關於SHEIN的證券報告分析參考
中國對於快時尚的報導分析:快時尚到了最危險的時候
https://www.gushiciku.cn/pl/aQN3/zh-tw
越來越多的“SHEIN”出現了,SHEIN怎麼辦?
https://m.yicai.com/news/101211945.html
其他快時尚品牌的做法及業績來看一下:
UNIQLO宣佈在大阪建立日本第二座自動化電商倉庫,擴大三天到貨的服務範圍,下一步計畫拓展至東南亞、中國及美國等地,預計將投資1,000億日圓興建倉儲。而根據報導:
網路商城就是最大旗艦店!UNIQLO靠兩招串聯線上線下,盼電商營收翻三倍
https://www.bnext.com.tw/article/58926/uniqlo-taiwan-ec
以下是其公布一些電商數據:
未來UNIQLO希望以「最大旗艦店」的規格,持續經營線上商城。期盼全球的電商佔整體通路的營收比例,能由現在的11%,進一步提升至30%。
根據此篇報導:Uniqlo市值首度超越Zara,它如何翻轉危機躍全球最大服飾零售商?
https://www.bnext.com.tw/article/61378/uniqlo-fast-retailing-most-valuable-clothes-retailer
而在加速發展電商方面,Fast Retailing與Inditex兩者不相伯仲,Fast Retailing 2020年電商銷售占比約為15.6%,而Inditex 2019年則為14%左右。
UNIQLO台灣在2011年就成立線上商城,如今已累積了5百萬線上會員。陳冠雅分享,在過去一年(2019)中,會員在線上、線下都有消費過的人數激增。尤其是在疫情影響之下,電商銷售也有帶動,與去年同期相比,在「雙渠道」都有消費過的會員,成長了168%。
另外,台灣店鋪取貨的比例佔整體電商的28%,儘管比超商取貨要低,但與2018年店鋪取貨剛上線時的5%相比,已經大有提升。而且比例比其他海外市場來得高。
母公司迅銷有限公司2022財年上半年度(2021年9月-2022年2月)業績概要,引用自官網連結:
https://www.fastretailing.com/tc/ir/financial/
2022年8 月止全年度營收2兆2千萬日幣、年成長3.1%;其中海外UNIQLO為5,932億日幣、年成長13.7%。(下圖直接點即可放大)
其他品牌:
前三大世界快時尚品牌營收資料:
Zara(Inditex集團):2021年度(2021年2月1日至2022年1月31日)財年營收277.2億歐元(約298.3億美元)、年成長37%,淨利32.4億歐元、毛利率達57.1%。
H&M集團:全財年2021稅前利潤達143億瑞典克朗(2020年為20.52億)、銷售淨額年成長6%約1,989.67億瑞典克朗(約211.9億美元)、毛利率52.8%。
Uniqlo(迅銷有限公司)集團:2022年8月止全年度營收2兆2千萬日幣(約173.1億美元)、年成長3.1%、毛利2022年8月止上半年為51.6%。
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快時尚龍頭Zara在2020年6月宣佈將關1,200家門市、新開只有300家,並預告未來3年內將投資10億歐元加速電商發展。
母公司Inditex對電商規劃請見以下報導:
https://ifashiontrend.com/zara-2022-horizen-ecommerce-biz/
Inditex集團在2012年就提出2022 HORIZON計劃,在全球主要城市開設官網、APP、小程序等,同時全面引進RFID技術。集團將開發數位運營系統 Inditex Open Platform,確保其商業模式所要求的準確性和即時性,加強個性化互動,提供線上查詢門市庫存、線上購買到店取貨、零售店中可使用App 直接付款購買、試衣間預訂等功能,全面提升消費者體驗。
Inditex集團目標為2020年底旗下品牌:除了Zara還包括Bershka、Massimo Dutti、Pull&Bear、Stradivarius、Zara Home、Oysho以及Uterque,超過7000家門市的所有產品都可以線上購買,2022年電商銷售額佔總收入比例將超過25%,2019為14%,年底甚至可能已突破30%。根據報導在2021年5至7月、其電商業務已貢獻集團25%收入。
快時尚龍頭zara面對疫情毫不遲疑,《彭博社》指出,他們利用在產品中導入RFID(無線射頻辨識)追蹤技術掌握門市庫存,讓倉庫內、架上服飾在電商平台銷售。服飾上的RFID標籤進入物流中心就會啟用,並在銷售後失效,藉由這項技術Inditex可以快速清掉約19%的庫存服飾。
最新報導如下:最大ZARA門市馬德里開幕 整合實體線上銷售
https://money.udn.com/money/story/5599/6244516
其營收資料如下(財訊631期):Inditex集團2020年度淨利衰退7成
https://www.wealth.com.tw/articles/54881ba2-9d64-4c47-bddf-f3e663d884b6
2021年第二季營收資料(新浪財經網站)
https://finance.sina.com.cn/jjxw/2021-09-16/doc-iktzqtyt6398118.shtml
Inditex年報(2022/3):
https://www.newsbfb.com/finance/154750.html
2020年度(2020年2月1日至2021年1月31日)財報營收為204.02億歐元,年減27.87%,稅後純益11.06億歐元,年減69.61%。
門市在2020年度減少達640家(2019年度僅減少21家),全球門市截至2021年1月31日僅剩6,829家,其中西班牙減少169家(剩下1,411家),中國也減少233家(剩下337家),其他包括俄羅斯、墨西哥、土耳其、法國、葡萄牙及日本等門市都比2019年度減少。不過台灣僅減少1家(剩22家)。
Inditex集團2020年度的電商營收達66億歐元(2019年度為39億歐元),年增率7成營收占比超過3成。
2021年上半年(2021 年2月1日至7月31日)集團收入為119.4 億歐元、淨利達12.7億歐元。電商銷售額持續大幅增長比2020年成長 36%、銷售額預計佔2021財年總銷售額的 25%以上。
2021年度(2021年2月1日至2022年1月31日)財年營收277.2億歐元年成長37%,淨利32.4億歐元、毛利率高達57.1%。其中 Zara 貢獻超過7成營收、電商銷售佔比約 25.5%、預計2024年將達到總銷售額的30%。
H&M(Hennes & Mauritz) 集團
旗下擁有同名品牌H&M、平價品牌Monki及定位中高端的COS、Arket和& Other Stories等品牌。截至2022年2月所有品牌門店總數為4,721家,比去年同期減少228家。2022年計劃新開和關閉門市分別為95家和224家。
H&M上季稅前盈利近50億勝預期(2022/1新聞)
https://finance.mingpao.com/fin/instantf/20220128/1643359915866
H&M全財年2021稅前利潤達143億瑞典克朗(2020年為20.52億)、銷售淨額年成長6%約1,989.67億瑞典克朗(約211.9億美元)、毛利率52.8%。因為中國新疆棉事件業績大幅滑落。
其他關於電商時尚網站報導如下:
ASOS的分析:居家成為新的發展
https://sa123.cc/0myjrneib5o8ia98oinh.html
綜合上述資料整理一下自己觀點如下、期待拋磚引玉:
1、快時尚因為廣告投資報酬率變低、運費漲及物流卡住,快時尚利潤不如以往,也開始發展品牌、或與既有品牌合作。
2、過往因廣告紅利、也累積一定會員,快時尚開始發展其他品類:如居家、美妝等。
3、快時尚開始尋求與實體通路品牌進行虛實整合,未來會有快閃店、聯名或是各種合作模式。
4、快時尚一定要經營自媒體:IG、抖音、youtube、tiktok等,都將成為重要的時尚自媒體。
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